Consórcio ou financiamento para trocar de carro? Fizemos a conta com a taxa de hoje

A taxa média de financiamento de veículo para pessoa física estava em 26,52% ao ano em julho de 2026, segundo o Banco Central. Simulamos um carro de R$ 60 mil nas duas modalidades e colocamos os números lado a lado.

Categoria: Consórcio · Por Equipe MR2 · Publicado em 2026-09-09

A taxa média de juros para aquisição de veículos por pessoa física estava em 26,52% ao ano em julho de 2026, considerando crédito com recursos livres. O número é do Banco Central do Brasil, série 20749 do sistema de séries temporais, e é a média das operações efetivamente contratadas no país.

Com juro nesse patamar, a pergunta "consórcio ou financiamento" deixa de ser conversa de opinião e vira conta. Então fizemos a conta.

Simulamos um carro de R$ 60 mil em 60 meses nas duas modalidades. O resultado tem uma diferença grande de dinheiro e uma diferença ainda maior de natureza, que é a parte que quase nenhuma simulação mostra.

A taxa de hoje, com fonte

O Banco Central publica mensalmente a taxa média das operações de crédito. Para aquisição de veículos por pessoa física, com recursos livres, os últimos meses ficaram assim:

• Julho de 2026: 26,52% ao ano (1,98% ao mês)
• Junho de 2026: 26,44% ao ano
• Maio de 2026: 26,31% ao ano
• Abril de 2026: 26,64% ao ano

Para efeito de comparação, a taxa Selic estava em 14,00% ao ano em setembro de 2026. O financiamento de veículo roda, portanto, perto do dobro da taxa básica da economia.

A conta do financiamento

Carro de R$ 60 mil, entrada de 20% (R$ 12 mil), 48 mil financiados em 60 meses, à taxa média de 1,98% ao mês:

• Parcela: R$ 1.374,18
• Total pago, somando a entrada: R$ 94.451,03
• Só de juros: R$ 34.451,03

Ou seja, ao final você desembolsou cerca de 1,57 vez o valor do carro. Os R$ 34 mil de juros são, sozinhos, mais da metade de um segundo carro popular.

A conta do consórcio

No consórcio não existe juro, porque não existe dinheiro emprestado. Existem duas cobranças, e as duas estão no contrato.

A taxa de administração é o que a administradora cobra para formar e gerir o grupo. Ela varia por administradora e por plano. A Embracon, uma das administradoras do mercado, informa em página do próprio site que o percentual varia conforme o tipo de bem e que, para imóveis e automóveis, fica entre 15% e 20%.

O fundo de reserva é a segunda cobrança. Ele existe para que a inadimplência de um participante não comprometa a entrega das cartas do grupo. A mesma página da Embracon informa percentual abaixo de 5% do total da carta.

Somando os dois, para uma carta de R$ 60 mil em 60 meses, considerando fundo de reserva de 3%:

E vale fazer o exercício do pior caso, porque é ele que testa o argumento. No teto da faixa que a Embracon publica, 20% de administração somados a 5% de fundo de reserva, o total chega a R$ 75.000,00, com parcela de R$ 1.250,00.

Mesmo assim, continua R$ 19.451,03 abaixo do financiamento.

Os números lado a lado

Tomando o meio da faixa, 17,5% de administração mais 3% de fundo de reserva:

A diferença de desembolso passa de R$ 22 mil. É dinheiro de verdade, e ela se mantém em toda a faixa: mesmo no teto, a diferença ainda passa de R$ 19 mil.

E a última linha da tabela é a que impede a conclusão preguiçosa.

Consórcio e financiamento não competem pelo mesmo lugar. Um vende preço, o outro vende tempo. A pergunta certa não é qual é mais barato, é do que você precisa agora.

Equipe MR2

O que a conta não mostra

Toda simulação simplifica, e as três coisas abaixo mudam o resultado real. Nenhuma delas costuma aparecer em comparativo de internet.

O consórcio não entrega o bem no dia 1. A contemplação acontece por sorteio, sem data previsível, ou por lance, que exige dinheiro na mão. Se você precisa do carro este mês, essa conta inteira é irrelevante para você.

A carta de crédito é corrigida. O valor da carta acompanha o índice previsto no contrato, para não perder poder de compra ao longo dos anos. Isso protege você, e também significa que a parcela sobe no caminho. A simulação acima está em valores de hoje.

Ainda existem outros custos nos dois lados. O fundo de reserva já entrou na tabela acima, mas há também, em geral, seguro do grupo no consórcio. No financiamento há IOF, tarifa de cadastro e normalmente seguro do veículo exigido pelo banco. Nenhum dos dois é zero, e os dois entram na conta final.

Como decidir sem se enganar

1. Comece pelo prazo, não pelo preço. Precisa do carro agora, tem prazo, ou está trocando por vontade? Essa resposta já elimina uma das duas opções em boa parte dos casos.
2. Compare custo total, não parcela. Parcela parecida pode esconder diferença de R$ 20 mil no fim.
3. No financiamento, exija o CET. É o número que junta juros, tarifas e seguros. Taxa nominal sozinha não serve para comparar.
4. No consórcio, leia a taxa de administração e o fundo de reserva. Estão no contrato, e variam bastante entre administradoras.
5. Confira se a administradora é autorizada pelo Banco Central. Consórcio é mercado regulado, e essa checagem se faz no site do próprio BC.
6. Se for de consórcio, planeje o lance. Quem tem alguma reserva pode antecipar a contemplação. Sem estratégia de lance, o prazo fica nas mãos do sorteio.
7. Some o seguro do veículo nos dois cenários. Ele vai existir de qualquer forma, e é bom que exista.

A gente trabalha com as duas coisas, e é por isso que dá para comparar

A MR2 é corretora de seguros e é Parceiro Autorizado Embracon em consórcio. Isso quer dizer que a gente não tem motivo para empurrar um ou outro: o trabalho é entender o seu prazo, a sua reserva e o seu objetivo, e mostrar a conta dos dois lados.

Se você está avaliando trocar de carro, traga a proposta de financiamento que o banco te passou. A gente coloca lado a lado com a simulação de consórcio, com os custos completos, e você decide com o número na frente.

Veja também a página de Consórcio de caminhão e máquina da MR2.